Tax decreaseIn effectIncome taxNational
Tax exemption for overtime
Exemption from employee contributions (11.31%) and income tax (limit of €5,000 per year) on overtime and additional hours. Measure intended to increase employees' purchasing power
Measure originators
InitiatorGVT
Bruno Le Maire
Gouvernement
Amount
5,000 €
Impact on public finances
Costs 4.27 bn €/yr2025 estimate · Several administrations
A positive amount is revenue or savings for public finances; a negative amount is a cost or lost revenue.
Effective date
1 January 2019
Measure impact
Reduction in employee contributions of 11.31% (7.30% pension + 3.15% supplementary pension + 0.86% CEG). Income tax exemption up to €5,000 per year per employee. Applies to overtime (full-time) and additional hours (part-time).
Official references
Law number: Décret n° 2019-40 du 24 janvier 2019
Sources
24 January 2019
Procedure timeline
Follow the progress of this fiscal measure through the different stages of the parliamentary procedure.
100%
4 / 4 steps
Completed
24 January 2019Publication in Official Journal
Publication
Publication du décret n° 2019-40 du 24 janvier 2019 relatif à l'exonération de cotisations salariales des heures supplémentaires et complémentaires
Completed
1 January 2019Administrative implementation
Application
Entrée en vigueur de la mesure et mise en œuvre par l'administration
Entrée en vigueur de la défiscalisation des heures supplémentaires - Exonération d'IR dans la limite de 5 000€ net par an et réduction de cotisations sociales
Completed
24 December 2018President of the Republic signature
Promulgation
Publication au Journal officiel
Loi n°2018-1213 du 24 décembre 2018 portant mesures d'urgence économiques et sociales promulguée - Exonération fiscale et sociale des heures supplémentaires
Completed
10 December 2018Council of Ministers
Internal validation
Validation interne
Actors
Emmanuel Macron
Annonce par Emmanuel Macron de la défiscalisation des heures supplémentaires en réponse au mouvement des gilets jaunes